Obserwatorzy wykresów SP zahipnotyzowani 200-dniowym ruchem Średnia 13 października 2017, 12:34 EDT 13 października 2017, 17:50 Bez żadnych zarobków ani danych ekonomicznych do ich prowadzenia, handlowcy koncentrują się na wykresach standardowego wzmacniacza Poorx2019s 500 Indeks i to, co oni zobaczą isnx2019t obiecujące. Zapasy spadły dziś poniżej poziomu, który od listopada 2017 r. Stał na parkiecie podczas wyprzedaży, SampP 500x2019 to średnia cena od końca grudnia, znana również jako średnia krocząca z 200 dni. Zmniejszona o trzytygodniowy spadek, który zmniejszył się o 1,5 tryliona, benchmark zmienił straty, zamykając 1.7% do 1874.74, czyli o około 1,6% poniżej poziomu monitorowanego przez analityków. x201 200 dni to poziom psychologiczny, x201D JC Ox2019Hara, nowojorski technik rynku głównego w FBN Securities Inc, powiedział w wywiadzie telefonicznym. x201CIt pokazuje, że zmienia się charakterystyka rynku. x201D Najważniejsze wiadomości rynkowe dnia. Codziennie otrzymuj biuletyn o naszych rynkach. Spadek poniżej poziomów wykresów prawie nie gwarantuje dodatkowych strat, ale może wywoływać niepokój wśród inwestorów, którzy już obawiają się, że globalny wzrost słabnie, ponieważ Rezerwa Federalna rozważa podniesienie stóp procentowych. Indeks dwukrotnie spadł poniżej poziomu z 2017 r., By odzyskać w ciągu dwóch tygodni. Kiedy miało to miejsce w 2017 i 2017 r., Zapasy potrzebowały co najmniej czterech miesięcy, aby powrócić do poprzednich poziomów. Poradnik Fed SampP 500 spadł po raz piąty w ciągu sześciu dni, ponieważ urzędnicy Fedu powiedzieli w weekend, że zagrożenie ze strony międzynarodowego spowolnienia może prowadzić do opóźnienia podwyżek stóp. Podkreślając rosnące zaniepokojenie polepszeniem zdolności Stanów Zjednoczonych do gospodarki x2019 do stawienia czoła zagranicznym słabościom, uwagi spowodowały, że indeks obniżył się do najniższego poziomu od maja. x201Pojawiają się technicy, x201D Randy Frederick, dyrektor zarządzający ds. handlu i instrumentów pochodnych w Charles Schwab Corp. powiedział przez telefon z Austin w Teksasie. x201CI canx2019t Wyobraź sobie, że są inne rzeczy, na które warto zwrócić uwagę. x201D Około 57 procent akcji w SampP 500 jest notowanych poniżej średniej kroczącej z 200 dni, zgodnie z danymi zebranymi przez Bloomberg. W indeksie Russell 3000 prawie 80 procent firm obniżyło się o 10 procent lub więcej. x201CWhatx2019s najważniejsze są poszczególne akcje, x201D Ox2019Hara powiedział. x201CGdy zacznę widzieć zapasy, które posiadam jako menedżer w moim portfolio poniżej średniej ceny z ostatnich 200 dni, i Ix2019 kumulował akcje w tym czasie, jest szansa, że mój PampL jest ujemny. x201D Potencjalne poziomy odzyskiwania, takie jak średnie kroczące, są postrzegane jako uparty, gdy posiadają. Sprzedaż może się zmniejszyć, jeśli indeksy wytrzymają naruszenie 200-dniowego poziomu i odbijają się powyżej niego, zgodnie z Walter x201CBuckyx201D Hellwig z BBampT Wealth Management. W listopadzie 2017 r., Kiedy SampP 500 po raz ostatni ześlizgnął się poniżej progu 200-dniowego, indeks trwał do ośmiu dni handlowych, zanim skończył się powyżej tego poziomu. Wskaźnik podskoczył o około 3 procent do końca roku. Kiedy 200-dniowa średnia krocząca została przekroczona w czerwcu 2017 roku, SampP 500 powrócił w ciągu tygodnia i osiągnął 14 procent do prawie pięcioletniego maksimum osiągniętego we wrześniu. spadek x201CA poniżej, a następnie ruch zwrotny powyżej rosnącego 200 dni - jak miało to miejsce dwukrotnie w 2017 roku - może być postrzegany jako pozytywny test wsparcia i może przyciągnąć pieniądze do akcji, x201D Hellwig, który pomaga zarządzać 17 miliardami w BBampT Wealth Management w Birmingham, Alabama, powiedział wczoraj w wywiadzie telefonicznym. Przed jego tutaj, na Terminalu Bloomberg. Notowania 200-dniowa średnia ruchoma z powodu upadku Redakcja Uwaga: Jest to bezpłatna edycja MarketWatch Options Trader, cotygodniowego newslettera subskrybenta MarketWatch. Kliknij tutaj, aby uzyskać informacje o subskrypcji. Rynek giełdowy, mierzony standardem Standard amp Poors 500 Index, zepsuł się dzięki wsparciu, a rajd odruchów, który nastąpił, był słaby. Spadek indeksu SampP 500 SPX, -0,25 przyspieszył po przełamaniu mniejszego wsparcia na 1,965 w zeszłym tygodniu. Ale w rzeczywistości indeks spadał od momentu, kiedy nowy, wszechstronny dzień intraday wyniósł 19 września w dniu pierwszej aukcji Alibaba BABA, -0,83. To nie przypadek. Spadek dotyczy sygnałów sprzedaży ze wszystkich naszych wskaźników, ale niektóre z nich są obecnie wyprzedawane. Rozważmy sam wykres SPX. Trend spadkowy jest oczywisty. Nawet gdy byki mówiły o utrzymywaniu wsparcia lub cieszyły się z dwóch dużych dni nieco ponad tydzień temu, widać, że wzór na wykresie był jednym z niższych wysokich po niższym wzroście. Co więcej, niewielkie wsparcie na 1,965 (krótka czerwona linia na wykresie) w jakiś sposób stało się linią w piasku, a kiedy została przekroczona, sprzedawcy pojawili się z zemstą. SampP 500 sondował w zeszły czwartek 4 zmodyfikowane odchylenie standardowe (sigma) Bollinger Band (mBB). Sygnał kupna zostałby skonfigurowany dla systemu mBB, jeśli SPX zamknie się poniżej 4 pasma sigma (jeśli ten pierwszy warunek zostanie spełniony, sygnał kupna zostanie zakończony, gdy SPX ostatecznie zamknie się powyżej pasma 3 sigma). Ostatnie trzy sygnały mBB są zaznaczone na wykresie: sygnał kupna w lutym (natychmiast udany), sygnał sprzedaży w czerwcu (który nie był pomyślny), a sygnał sprzedaży na początku września (który ostatecznie zakończył się sukcesem, ale nie od razu). Na początku sierpnia nastąpił kolejny spadek SPX, który dotknął 4 Sigma Band (pionowa czarna strzałka na wykresie), ale nigdy nie był zamknięty poniżej 4, więc nie było oficjalnego sygnału kupna mBB w tym czasie. Mamy nadzieję, że tym razem otrzymamy wyraźny sygnał kupna. Jeszcze jedna rzecz dotycząca wykresu SPX: narysowałem na niej 200-dniową średnią ruchomą. Widać, że obecnie jest nieco powyżej 1,900 i rośnie. Obecnie jesteśmy w najdłuższym czasie powyżej 200-dniowej historii. Minęło 683 dni obrotu od ostatniego dotknięcia przez SPX 200-dniowej średniej kroczącej (20 listopada 2017 r.). To jest płyta czekająca na złamanie. Być może nadejdzie czas. Sierpniowy spadek SPX zakończył się wynikiem 1,910. Tak więc, wraz z 200-dniowym wzrostem, być może 1,910 obszaru jest czymś w rodzaju spadku wartości obecnego spadku, chyba że przekształci się w coś poważniejszego. Wskaźniki typu "put-call" tylko na rynku pozostają na sygnałach sprzedaży. Są wyścigi wyżej na swoich listach przebojów, i to niedźwiedzi. Standardowy stosunek jest teraz na najwyższym poziomie od prawie dwóch lat, więc trzeba by uznać go za wyprzedany, ale to raczej nie ma znaczenia. Nie da sygnału zakupu, dopóki nie przejdzie i zacznie spadać. Najnowsze sygnały sprzedaży, które zbiegły się ściśle z najwyższymi rynkami, zostały najpierw wywołane przez program komputerowy analizujący te wykresy, a nie gołym okiem. Będziemy więc nadal monitorować analizę komputerów. W tej chwili komputer nie daje dużo szans na sygnał kupna z tych wskaźników w najbliższej przyszłości. Kiedy łączny wskaźnik wykupu 21-dniowej średniej kroczącej wzrośnie powyżej 0,90, jest to rzadkie, ale jest to prekursor ostatecznego silnego sygnału kupna. Te typy sygnałów kupna mają na celu 100-punktowy wzrost SampP 500. Sygnał nie został jeszcze skonfigurowany, ale 21-dniowa średnia ruchoma osiągnęła teraz 0,89 i rośnie, podobnie jak inne wskaźniki put-call. Wygląda więc na to, że przekroczy on poziom 0,90, a tym samym ustanowi bardzo silny sygnał kupna w najbliższej przyszłości. Te sygnały kupna mogą zająć trochę czasu, więc nie kupuj rynku tylko dlatego, że całkowity stosunek ma wzrosnąć powyżej 0,90. Cały sygnał kupna może nie pojawić się przez jakiś czas. Szerokość rynku również była bardzo negatywna jeszcze bardziej niż ostatnia rynkowa. Oscylatory szerokości, które obserwujemy, są zarówno sygnałami sprzedaży, ale także osiągnęły poważnie wyprzedane terytorium. Z szerszej perspektywy nadal utrzymuje się ujemna dywergencja w łącznym rozmiarze. Ta rozbieżność nastąpiła, gdy skumulowany zasięg spowodował jej ostatni nowy rekord wszechczasów 3 lipca, podczas gdy SPX przeniósł się do nowego zamknięcia, który wzrósł dziewięć razy więcej w połowie września. Ten rodzaj rozbieżności często oznacza początek poważnych spadków na rynku, i na tym etapie małżeństwo musi powiedzieć, że poważny spadek pozostaje możliwy. Indeksy zmienności VIX, 5,62 VXV, 1,88 są w trendzie wzrostowym, co jest niekorzystne dla akcji. Zwróć uwagę na rosnącą zieloną linię na wykresie. Dziwne, że VIX oficjalnie nie osiągnął trybu skokowego. Tryb zwiększania wartości jest tworzony, gdy VIX wznosi się o co najmniej 3 punkty w ciągu dowolnego okresu 1-, 2- lub 3-dniowego, stosując ceny VIX. To się nie wydarzyło. W związku z tym sygnał zakupu szczytów VIX nie jest konfigurowany, pomimo faktu, że VIX wzrósł z poniżej 12 do prawie 18. Może nadal występować, ale tak się nie stało. Poprzednie sygnały kupowania szczytowego VIX są zaznaczone na wykresie. Tak długo, jak VIX będzie nadal wykazywał tendencję wzrostową, będzie to niekorzystne dla akcji. System VIX poniżej 14 może być potencjalnym znakiem. Konstrukcja kontraktów futures na VIX pozostaje zwyżkowa. Wszystkie kontrakty terminowe poza miesiącem poprzedzającym październik pozostały przy premii do VIX w trakcie ostatniego spadku na giełdzie. Co więcej, pojęcie struktura nadal pochyla się w górę. Można to zaobserwować poprzez same ceny futures lub poprzez porównanie czterech indeksów zmienności giełdowej Chicago Board Exchange (Volatility Index VIX, 5,62 SampP 500 3-miesięczny indeks zmienności VXV, 1,88 Mid-Term Volatility Index (VXMT) i Short - Term Volatility Index (VXST)). VXST wzrósł ponad VIX i pozostał tam przez kilka dni znakiem, że zmienność pozostanie wysoka, ale pozostali utrzymali swoje względne pozycje. Na przykład VIX nie zamknął się powyżej VXV (co byłoby dość słabe). Ta konstrukcja jest wskaźnikiem długoterminowym, a fakt, że pozostaje ona niedźwiedzią, mówi nam (jak dotąd), że ten spadek na giełdzie to tylko korekta, a nie początek bessy. Podsumowując, nie mamy żadnych prawdziwych sygnałów kupna z naszych wskaźników, ale są zbyt duże wskazania, aby mógł nastąpić krótkoterminowy zryw. Krótkotrwały zlot w tych sytuacjach zwykle przenosi się z powrotem do spadającej średniej kroczącej z 20 dni lub nieco dalej. Ta średnia wynosi obecnie 1,985 i spada. Byłbym zaskoczony, gdyby doszło do tak daleko idącego wiecu, ale z pewnością może teraz szczególnie teraz wzrosnąć zmienność. Pozostajemy zatem średnio-niedźwiedziem pośrednim (dopóki nie pojawią się prawdziwe sygnały kupna), ale teraz obawiamy się krótkoterminowego odbicia. Więcej z MarketWatch: Prawa autorskie copy2017 MarketWatch, Inc. Wszelkie prawa zastrzeżone. Śródroczne Dane dostarczane przez SIX Financial Information i podlegają warunkom użytkowania. Historyczne i aktualne dane na koniec dnia dostarczone przez SIX Financial Information. Dane śróddzienne opóźnione zgodnie z wymogami giełdowymi. SampPDow Jones Indices (SM) z Dow Jones amp Company, Inc. Wszystkie oferty są podane w lokalnym czasie wymiany. Dane dotyczące ostatniej sprzedaży w ostatnim czasie dostarczone przez NASDAQ. Więcej informacji na temat symboli giełdowych NASDAQ i ich aktualnego statusu finansowego. Dane śróddzienne opóźniły się o 15 minut dla Nasdaq i 20 minut dla innych giełd. SampPDow Jones Indices (SM) z Dow Jones amp Company, Inc. Dane śróddzienne SEHK są dostarczane przez SIX Financial Information i są opóźnione o co najmniej 60 minut. Wszystkie cytaty są w lokalnym czasie wymiany. Nie znaleziono wyników Średnia przemysłowa Dow Jones i jej 200-dniowa średnia ruchoma Wieloletni czytelnicy bloga i subskrybenci naszych badań wiedzą, jak bardzo wolę utrzymywać moje wykresy w czystości i ograniczać wskaźniki do minimum. I8217m przeciwieństwo tego faceta z toną ruchomych średnich reprezentujących każdy kolor pod słońcem. Dla mnie zbyt wiele ruchomych średnich tylko dodaje niepotrzebny hałas. Pamiętaj, że średnie kroczące są z definicji wskaźnikami opóźniającymi. Tak więc skupienie się na jednym opóźnionym wskaźniku przekraczającym jeszcze bardziej opóźniony wskaźnik ma dla mnie niewielki sens. Wolę używać średniej ruchomej z 200 okresów, bez względu na ramy czasowe, aby pomóc w rozpoznawaniu trendów niż cokolwiek innego. Dzisiaj chcę wskazać, co się dzieje w przypadku Dow Jones Industrial Average. Wielu uczestników rynku lubi odrzucać Dow, ponieważ a) ma tylko 30 akcji, a b) jest to 878 indeks ważony cenowo, co oznacza, że wyższe ceny akcji mają większą wagę, w przeciwieństwie do większych zapasów na rynku prowadzących większą wagę w indeksach takich jak na przykład SampP500 lub Nasdaq100. Dla mnie, I8217m starej szkoły. Byłem nauczany, 8220Don8217t walczyć z Papa Dow8221. Ponadto uważam, że zaletą jest tylko 30 komponentów. Mogę przebić tylko 30 zapasów i szybko uzyskać dobre wyczucie, jak wygląda większość z nich. Jeśli jest więcej dobrych niż złych, trudno jest zejść na rynek i na odwrót. Trudniej jest to odczuć, kiedy trzeba przejść przez 500 z nich, jak ma to miejsce w SampP500. Poza tym współczynnik korelacji między Dow Industrials a SampP500 jest przez dach. Wróćmy miesiąc, kwartał, rok, 5 lat, to nie ma znaczenia: korelacje wynoszą od 0,8 do 0,9. Im dalej, tym bliżej 0,99. Więc zgadnij, co ważone cenowo, czy nie, Dow i SampP poruszają się razem. Dokładniej, chcę wskazać, co się dzieje z 200-dniową prostą średnią kroczącą. Wieloletni czytelnicy wiedzą, że gardzę, gdy ceny zbliżają się do płaskiego 200 dni, gdy krzyczy brak trendu. Dzisiaj ceny są niższe od średniej, która wynosi 200 dni, więc w najlepszym razie patrzymy na trend boczny, ale w rzeczywistości, gdy ceny są niższe, to jest dużo gorsze. Oto dzienny wykres słupkowy Dow z 200-dniową średnią kroczącą na czerwono: Ceny są obecnie tam, gdzie byliśmy we wrześniu. Więc prawie przez rok nie było ich tam. Cena płaci, a to jest najważniejsza rzecz, ale teraz 200-dniowa średnia krocząca, którą, jak stwierdziliśmy we8217ve, używamy do rozpoznawania tendencji, również sygnalizuje brak trendu w najlepszym przypadku. To jest problem. Z perspektywy wykonawczej, jak powinniśmy reagować naprzód Cóż, nie byłem fanem amerykańskich średnich giełdowych, ponieważ trendy boczne od jakiegoś czasu sygnalizują neutralność. I8217m w audycji Benzinga Morning w każdy czwartek rano powtarzając dokładnie to samo co tydzień. Zdałem sobie sprawę, że czas jest najlepszym lekarstwem i chociaż tak być może, rzeczy w mojej opinii z czasem uległy pogorszeniu. Ta spłaszczająca 200-dniowa średnia krocząca sugeruje, że sprzedajemy jakąkolwiek siłę, szczególnie jeśli wrócimy do tego środka. Czego możemy szukać jako oznaki siły lub dalszych słabości Uważam, że ten poziom wsparcia w pobliżu 17000-17150, który był byłym oporem w drugiej połowie ubiegłego roku, jest na wysokim poziomie. Testujemy to po raz trzeci. Jeśli to pęknie, będziemy mieli więcej kłopotów. Jeśli ceny utrzymają się na tym poziomie wsparcia i zaczną się odbudowywać, zwiększając swoją bazę w czasie, to myślę, że możemy w pewnym momencie w przyszłości uznać to za kontynuację w ramach trwającego hossy. Tak czy inaczej, nie widzę tu nic do zrobienia taktycznie z Dow. Przechowujemy go w 8220Hot Mess8221 kategorii. Nie lubimy gorących komunikatów, szczególnie poniżej płaskich średnich z 200 dni. Powodują bóle głowy. Mam dość tych8230 .. Kliknij tutaj, aby otrzymywać cotygodniowe aktualizacje dotyczące Dow Jones Industrial Average w wielu przedziałach czasowych, a także wszystkich innych głównych indeksów w USA, takich jak SampP500, Russell2000, Nasdaq100 itp. Tagi: DJIA DIA YMF
No comments:
Post a Comment